什么是影子银行 什么是影子银行?它包括哪些?

大家好，今天小编关注到一个比较有意思的话题，就是关于什么是影子银行的问题，于是小编就整理了3个相关介绍什么是影子银行的解答，让我们一起看看吧。

影子银行是骗人的吗？

不是的。影子银行是一个银行业内的说法，并非骗人。影子银行这一概念最早由美国太平洋投资管理公司执行董事Paul McCulley于2007年美联储年度会议上提出，意指游离于监管体系之外，与传统的接受中央银行监管的商业银行系统相对应的金融机构。影子银行信贷本质上是给企业的贷款，但不记在资产负债表的的贷款项，而是记在银行同业资产或应收款项类投资下面，或者干脆就是脱离资产负债表的理财产品（WMP）。应收款项投资（表内）--银行影子信贷的主要形式。应收款项投资指的是由不同非银金融机构（比如信托公司、券商、共同基金子公司和保险公司）发行的，以财富/资产管理产品等不同形式的银行自营投资。本文将主要关注应收款项投资，因为这是银行影子信贷的主要形式，也是新监管文件的目标。理财产品（表外）--实际上有两种敞口：

1）非标准化信贷资产，占理财产品管理资产规模（WMP AUM）的35%，相当于银行总资产的4%以内。

2）投资结构化产品的劣后级。

如何理解中国式影子银行？

资本是贪婪的，哪里有更高的利润，就会向哪里聚集。

据财智成功所知，民营企业的资金获得年利率在10%左右，已经远远超出了普通贷款5%左右的利率。

看到如此高的收益，银行必然为之怦然心动，然后付诸行动。

不仅仅银行高管可以在获得不菲的回报后敢于违规放贷，银行同样可以建立子公司或者通过合作机构将贷款送到肯付出更多利息的人手中。这就是影子银行的由来。

影子银行依然要靠资金获得收益，就脱离不了获得资金与放出贷款两条路。通过进行财富管理类产品融资，或者发行信托产品，影子银行可以通过商业银行获得资金，然后将资金注入到民营企业。

部分企业虽然拥有庞大资金，却不能获得更高的理财收益，将资金放在银行账户上只能拿到不值一提的活期存款利息。为了获得更高的收益，企业就会委托银行进行贷款，同样成为影子银行的资金渠道之一。

影子银行虽然为民营企业提供了宝贵的资金，帮助民营企业城镇化。但是脱离监管之下，有着更高的风险。随着规模扩大，这种风险还会持续加剧。一旦出现问题，将会增加系统性金融风险的可能。

影子银行，说来说去还是银行的影子。

随着经济下行，企业盈利下滑，违约频发，影子银行的坏账将会激增，必然会影响到银行本身，以及投资者的利益。所以对影子银行加强监管，势在必行。

让资金行走在阳光下，银行不需要有影子，如何让诚信经营的优秀民营企业获得更多的资金，这需要银行业做出更大的改变与创新。最起码，可以向阿里巴巴学习！

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我认为，没有什么“中国式”影子银行，全世界的影子银行都是同一个特征：即游离于当局金融监管之外。

从国内的影子银行构成看，主要有非银行金融机构发放的贷款和民间融资。

前者，曾是各类理财的基础资产，银行也好，证券也好，信托也好，大多数固收类资管计划都是这些构成。

如果对这些资金来源深究，绝大部分还是来自由正统的金融机构。这些金融机构为了追求高利润，通过多层嵌套和拉长杠杆，利用原来银行保险证券分业监管的漏洞，绕过了监管，发放类信贷产品。

比如说银行，其非标投资就有非常强的影子银行特征。第一这实际就是银行资金用于发放贷款。由于加了通道 从表面上看，不属于贷款资产，不纳入监管。第二其资金来源是理财资金，属表外业务 ，也不纳入监管。第三其杠杆可以延长，例如做结构化，设计安全垫等，使小资金可以撬动大杠杆。我认为之前“宝能”的资金来源与影子银行有很大关联。

后者，是以P2P和现金贷为代表的民间融资。近些年这些所谓的互联网金融机构野蛮生长，动不动就爆出几百亿的案件，说明民间融资的规模也大到令人乍舌的地步。

相比之下，前者规模更大，对金融稳定影响大；后者覆盖面大,对社会影响大。因此，对两者的监管势在必行。

最近几年金融监管的力度不断加大，影子银行业务不断萎缩，表现在各类高收益理财发行量减少。而对互联网金融的监管，也使其融资量连续下降。应该说，本轮金融去杠杆， 首先打击的就是影子银行。

我是空谷寒潭，与您分享我的观点。

影子银行属于哪方面的金融创新？

近年，政府加强了，对影子银行的监管，这，降低了金融风险，

但，也带来了一个挑战，那就是，中小企业，融资困难。

这，不是新问题。

因为商业金融机构，本质上都一样，嫌贫爱富。

给小企业贷款，大型商业银行，不爱做，风险大、成本高，不赚钱。

所以过去，中小企业，只能承担更高的融资成本，

通过影子银行，这样的方式，来获得资金。

但是，随着对影子银行，监管，中小企业，哪怕以更高利率，也很难获得，足够资金支持。

影子银行的金融创新，属于是传统银行放贷业务方面的金融创新，对于其做出的创新可以简单地概括为银行为了规避监管、追逐利益诞生的业务模式，其发展就是银行不断与监管相互博弈的过程。

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银行传统的业务

为了对影子银行的业务模式有深入的了解，我们先来看看银行传统的业务模式，以及监管对于银行传统业务模式做出了哪些限制。

银行传统的业务模式可以简单地说，就是吸储和放贷，通过吸收企业或个人的资金，然后进行放贷，其盈利主要通过存贷利差来实现，如下图所示：

银行吸储放贷的业务诞生了现代金融的基础——商业银行的货币创造机制。假设A在银行存了100元，银行将这100元贷款给了B，B随之将这100元有存入银行，银行账户上由此变成了200元存款，重复以上动作，银行便将货币变成了N倍，这就是商业银行的货币创造机制。

银行是一家公司，其本质是逐利的，存贷利差的存在决定了银行吸储越多、放贷越多，他的收益就越多。但是贷款规模如果不受控制，一旦借款者无法归还贷款（信贷危机）或者储户蜂拥提款（挤兑），就会造成银行业务的危机。为了解决这个问题，监管部门给出了两个指标——存款准备金率和资本充足率。

所谓的存款准备金率，就是银行吸收储户资金后，需要将一部分资金上交中央银行，由此来控制商业银行创造的货币总量。

比如在5%的存款准备金率下，A存了100元之后，银行只能借给B95元，同时银行需上交央行5元的存款准备金。根据等比数列的计算公式S=a/(1-q)，A存的这100元，最终至多会创造出2000元的货币。

通过控制存款准备金率，央行可以控制整个商业银行体系创造信用、扩大信用规模的能力。

所谓的资本充足率，其公式为资本净额/风险加权资产。假设目前资本充足率的要求为5%，假设目前银行自己的钱有100万元，则银行可以放贷的金额至多为2000万元。

可以说，不论是存款准备金率还是资本充足率，都是监管机构通过不同的角度来限制银行的信贷规模，从而达到调控经济发展的目的。此外，类似的控制还有直接针对部分行业的控制，不如2009年抑制两高一剩（高污染、高能耗、产能过剩）企业的贷款业务。

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影子银行的业务模式

所谓的影子银行，就是非银行机构进行银行业务。最早开始充当影子银行的机构是信托机构。银行通过理财产品来募集企业或个人的资金，拿募集来的钱去购买信托机构的信托产品，信托机构将这笔钱贷款给缺钱的公司。

这样的合作，一来扩大了银行信贷业务的规模，二来这部分资金不受存款准备金率和资本充足率的限制，三来这部分资金可以投向融资受限的行业，往往这些行业愿意承担更高的融资成本。

随着这部分业务规模的扩大，监管层关注到了“银信合作”，从而加大了这部分业务的监管力度。此时银行将目光投向了资管，通过券商资管、基金子公司、保险资管、期货公司资管等业务继续不停地放贷，其业务模式与银信合作类似。

但很快，好景不长，随着管理层对这类非标准化债权资产的监管力度加强，资管这条路也慢慢走到了尽头。

最后，银行将目光瞄向了同业。通过“买入返售”的业务，银行再次扩张了自己的信贷业务。其具体的操作如下图：

银行A买入信托产品后，将信托受益权卖给B，并约定1个月之后再购回。由此，银行A卖出了资产的收益权，这个非标债权转移了出去，而银行B相当于是与银行A做了一次抵押贷款，这部分同业贷款，在计算资本充足率时仅按20%计算为风险加权资产。

所以，同样是银行B贷款给公司，不仅节省了80%的自有资金，更获得了更高的收益，对银行来说，又是一大创举。不过，最终随着MPA（宏观审慎评估体系）的创立，影子银行业务也在2017年走向了消亡。

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总结

影子银行的业务，谈其创新，其创新点在于规避监管，绕开存款准备金率、资本充足率和宏观调控的限制，开足马力向社会提供信贷。

银行本身是企业，企业是盈利性机构，其本质是逐利的，企业的行为需要对股东的收益负责，这是企业创立、经营的第一原则。但不论是过度的信贷，还是对淘汰产业的信贷，对于社会发展都是无利的，监管层必然会对银行的信贷业务进行束缚。

影子银行的业务，便是在银行逐利和监管束缚的矛盾中诞生的，也是在监管的收紧下慢慢退出了历史的舞台。影子银行的业务，并没有改变宏观调控的目标，只是放缓政策目的达成的脚步，这与社会发展的规律是一致的，没有任何事情能够一蹴而就，总是在迂回曲折中艰难前行，历史的车轮就是在一次次变革与反抗中向前滚动的。

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到此，以上就是小编对于什么是影子银行的问题就介绍到这了，希望介绍关于什么是影子银行的3点解答对大家有用。